格上私募基金评级体系介绍
▍ 介绍
(1)评级对象:格上私募基金评级体系是以私募证券基金为对象,凡产品运行满一年,在格上官网展示,并完成格上私募基金尽职调查流程的,均可进行私募产品等级评定。
(2)评级体系:格上私募基金评级体系,是运用系统化的基金定性定量六维度分析方法,对私募产品进行综合评分后,再将其划入相对应的等级。评级结果反映评级对象的质量水平及投资价值,具体级别包括A、B、C和F等级,A等级为最高,BC依次降低,F等级为最低。
▍ 评分方法
私募基金评级体系满分为3分,产品在评级中所获得的分数,由定性打分和定量打分两部分组成。定性部分包括公司、策略、投资、研究、风控五大维度,共十六个细分指标;定量部分涉及五大类指标,分别是收益、风险、风险调整收益、稳定性和适应性,共九个细分指标。
每个指标根据其在私募评价中所占的重要性而被赋予不同权重。按照各指标的打分标准,相应确定私募基金在各指标项上的得分,再进行加权汇总得到该私募基金的总得分,最后按照归级标准,确定具体等级。
得分在2.2分到3分之间为等级A,得分在1.7-2.2分之间为等级B,得分在0到1.7分之间为等级C,当任一指标得了0分,表明基金存在重大隐含风险,基金产品评级为F。
▍ 评价指标
▍ 说明
1. 格上对私募产品进行私募评级是客观中立行为,与评级对象之间的关联关系如代销合作、投资等均不对评级客观、独立、公正造成影响;
2. 私募产品评级结论只能用于相关决策参考,不构成任何买入、持有或卖出等投资建议;
3. 私募产品评级只能反映评级对象当前的质量水平,格上拥有跟踪评级、变更评级的权利;
4. 未经授权,任何机构和个人不得复制、转载和发布,如引用需注明出处。
▍ 附录:评分一览表
定性指标
定量指标
定量评分说明及打分方法